低利率时代的理财经

　　降息周期下手中余钱投向何处
　　央行在100天内降息5次，存款收益大幅度缩水，业内人士称降息预期仍旧存在，低利率时代到来。
　　面对多变的投资市场，投资者信心不足，想存款利率又低。降息周期下，该如何安置手中余钱，做好新年理财规划呢？
　　保持资金流动性是首选
　　省建行营业部营销经理小丽告诉记者，在2008年最后一次降息后，60岁的张大娘存了5万元的5年定期。"越降越怕降，越降越要存，是张大娘的心理"，其实，由于利率等市场行情根本无法预测，张大娘一次性存5年的这种做法并不可取。
　　在政府密集出台的诸多政策利好刺激之下，2009年金融市场能否摆脱萎靡给投资者更多的机会，这是许多投资者的最大疑问。金融市场的变化令人难料，因而适度保持资金的流动性以便把握住随时出现的投资机会，是明智的选择。
　　投资固定收益类产品
　　债券投资方式主要有国债、债券类理财产品和债券基金三种。专业人士表示，其中国债是首选。2008年下半年开始，凭证式国债交易明显"升温"。在国债投资队伍中，除了传统的中老年投资者，一些青年人也加入进来。光大银行的理财规划师小张说，"目前我国已进入新一轮降息通道，凭证式国债比定期存款利息高，可以提前锁定较高收益，且操作简单，是降息周期中最稳妥的投资产品。"二级市场上的记账式国债，收益是浮动的，但由于其流动性较好，去年下半年开始行情看涨，今年风险会有所加大，需要注意风险控制。
　　此外，目前各商业银行纷纷推出现金管理类产品，据工行营业部营销经理小王介绍，工行推出的超短期理财系列产品，包括无固定期限、七天滚动型和四周滚动型，年收益率分别达到1.5％、2.1％和2.6％。"这样的理财产品很受市民青睐"。数据显示，仅2008年12月的前半个月，全市工行销售此类理财产品超过2亿元。
　　股民宜分期投资基民可选"定投"
　　2008年的中国股市跌宕起伏，让广大股民真正感受到了股市的风险。"市场已进入到长期投资的价值区域，投资股票可以选择分期投资，陆续介入，这样可以减少风险。"许多业内人士在接受采访时表示。
　　有位70岁的忠实"基民"，两年内经历了从狂赚到狂赔，共有10万元交了"学费"。老人说，等牛年形势好了，还要购买基金。
　　像这样的铁杆基民不在少数。业内人士提醒说，长期基金投资一定要将安全性放在首位，其次才是收益率的高低。在目前经济前景不明朗的情况下，如果还要购买基金，可选基金"定投"，这与银行的零存整取是一个道理。分期分批投入，更加容易分散风险。
　　购买黄金抵御风险
　　2008年，金价虽起伏不小，但仍有不少投资者青睐投资黄金。在全球金融风暴及央行降息周期大背景下，黄金投资避险工具的保值增值功能，可以在一定程度上抵御通货膨胀，投资者不妨选择适合自己的黄金投资方式，购入一些黄金，作为保值手段。
　　普通百姓投资黄金可以到商业银行尝试实物黄金，也可参与纸黄金业务，也可以到专业黄金公司、中国金币总公司的特许经营店购置合适的黄金产品，如黄金金条、生肖贺岁金条。但一定要注意关注其变现渠道是否畅通。
　　经历过2007年、2008年市场的大起大落、大喜大悲，市民对理财的思考更加趋于理性。想要获得高额回报就必须承担高风险，而高风险背后不一定就是高收益。因而，业内人士提醒广大投资者，不论做何种投资，一定要有风险意识，进行高风险投资时要保持在可承受范围内，切莫跟风。